قرض فنڈز تعریف، سرمایہ کاروں کی حکمت عملی، اور کس طرح خریدیں

قرض فنڈز سرمایہ کاری، جیسے موازنہ فنڈز اور ایکسچینج ٹریڈڈ فنڈز (ETFs) سرمایہ کاری کی جاتی ہیں، جو قرض کی سیکیورٹیز، جیسے بانڈز اور دیگر فکسڈ آمدنی والے آلات ہیں. قرض فنڈز عام طور پر آمدنی کی سرمایہ کاری کے لئے یا متنوع پورٹ فولیو کے ایک حصے کے طور پر استعمال کیا جاتا ہے اور ملٹی فنڈ کمپنیوں یا بروکرج فرموں کے ذریعہ خریدا جا سکتا ہے.

قرض فنڈز کیسے کام کرتے ہیں

قرض فنڈز، بانڈ فنڈز یا فکسڈ آمدنی کے فنڈز کو بھی کہا جاتا ہے، عام طور پر ایک یا زیادہ سرمایہ کاری میں دس لاکھ یا قرض کی سیکیوریزس میں سرمایہ کاری.

اس کا مطلب یہ ہے کہ ایک سرمایہ کار صرف ایک قرض فنڈ خرید سکتا ہے اور ممکنہ طور پر بہت سے مختلف اقسام کے بانڈز، جیسے کارپوریٹ بانڈز، امریکی خزانہ بانڈز، میونسپل بانڈز، اور غیر ملکی بانڈز کو نمٹنے میں مدد ملے گی. سرمایہ کاروں کو قرض فنڈ بھی منتخب کرسکتا ہے جو ان میں سے صرف ایک زمرہ پر توجہ مرکوز کرتا ہے.

جب ایک سرمایہ کار قرض ڈونٹ خریدتا ہے، تو وہ اصل میں بنیادی قرض سیکیورٹیزز کا مالک نہیں بلکہ بذریعہ فند خود کے حصص کو پورا کرتا ہے. قرض فنڈز کے ساتھ، سرمایہ کار غیر متوقع طور پر ملحق فنڈ یا ETF میں منعقد بنیادی قرض کی سیکورٹیوں کی طرف سے ادا کردہ دلچسپی میں حصہ لیتا ہے. اس کے علاوہ، باہمی فنڈز قیمت کی قیمت نہیں بلکہ بجائے پورٹ فولیو میں بنیادی ہولڈنگز کے خالص اثاثہ قیمت (این اے اے) کی قدر نہیں کرتی.

قرض فنڈز بانڈز سے مختلف ہیں

کارپوریشنز، حکومتوں یا میونسپلٹیوں کی طرف سے جاری بانڈز کی پابندیاں ہیں. جب آپ ایک انفرادی بانڈ خریدتے ہیں، تو آپ لازمی طور پر اپنے بیان کردہ وقت کے لئے ادارے کو قرض دے رہے ہیں.

آپ کی خریداری کے بدلے میں، قرضے لینے والی ادارے کسی مخصوص مدت کے اختتام تک آپ کے سودے کو ادا کرے گی. اصطلاح کے اختتام، جس کو پختگی کی تاریخ کہا جاتا ہے، جب آپ کو اصل سرمایہ کاری یا قرض کی رقم (پرنسپل) مل جائے گی.

بانڈز اور قرض فنڈز کے درمیان بنیادی اختلافات یہاں ہیں:

• مالکیت:جب آپ بانڈ خریدتے ہیں، تو آپ قرض سیکورٹی کا مالک ہیں. قرض فنڈز کے ساتھ، چاہے وہ باہمی فنڈز یا ای ٹی ٹی ہیں، آپ بانڈ نہیں رکھتے؛ آپ اپنے فنڈز کے حصص کے مالک ہیں. آپ کی دلچسپی، یا فنڈ کی پیداوار کو کیا کہا جاتا ہے، فنڈ میں بنیادی بانڈ ہولڈنگز کی طرف سے حاصل مشترکہ اوسط شرح کی عکاسی ہے.
• ہولڈنگ کا دورانیہ / پختگی:ایک بار جب آپ بانڈ خریدتے ہیں تو آپ عام طور پر پختگی تک رہ جاتے ہیں. وقت کی مدت عام طور پر کم از کم تین سال ہے اور کچھ بانڈز کے لئے 30 سال تک ہو سکتا ہے. بانڈ کی قیمت میں جب آپ اسے پکڑتے ہیں تو اس میں ہلچل ہوسکتا ہے لیکن آپ اب بھی آپ کے پرنسپل (اصل خریداری کی رقم) کی 100 فی صد پختگی پر وصول کریں گے. تاہم، قرض فنڈز کے ساتھ، آپ کو اس فنڈ کو جب تک آپ کے سرمایہ کاری کے مقاصد کے مطابق ملتا ہے. پختگی کی تاریخ نہیں ہے.
• پرنسپل خطرہ: بانڈز اور قرض کے فنڈز کے لئے قیمتوں کو بہاؤ میں تبدیل کر سکتا ہے. تاہم، چونکہ انفرادی بانڈز عام طور پر پختگی تک منعقد کی جاتی ہیں، قیمتوں میں اتار چڑھاؤ کے بارے میں کوئی حقیقی تشویش نہیں ہے. آپ کسی بھی بانڈ کے ساتھ "کبھی نہیں پیسہ کماتے ہیں" جب تک کہ آپ اسے فروخت کرنے سے قبل اسے فروخت نہیں کرتے ہیں اور قیمت میں کمی آئی ہے یا جاری ادارے دیوالیہ ہوجاتا ہے اور اس کے بانڈ ہولڈروں کو ادا کرنے کے لئے پیسہ نہیں ہے، جو انتہائی نایاب ہے. تاہم، آپ اپنے اصل سرمایہ کاری کو قرض کے فنڈ کے ساتھ واپس نہیں ملتی ہے، اگر آپ اسے فروخت کرتے وقت کم قیمت کے لۓ خریدیں گے تو آپ اسے خریدا کرتے ہیں.

کیوں سرمایہ کاری قرض فنڈز میں

جو لوگ فنڈ میں سرمایہ کاری کرتے ہیں وہ عام طور پر سرمایہ کاروں کو اپنے پورٹ فولیو کو متنوع کرنا چاہتے ہیں. قرض فنڈز اکٹھا فنڈز، اے اے اے اسٹاک فنڈز کے مقابلے میں عام طور پر مختلف کارکردگی کا مظاہرہ کرتے ہیں. مثال کے طور پر، ریچھ مارکیٹ کے دوران، اسٹاک کی قیمتوں میں گرنے پر، بانڈ کی قیمتوں میں اکثر اضافہ ہوتا ہے. اس وجہ سے، قرض کے فنڈز کے ساتھ اسٹاک کے فنڈز کو یکجا کرنا آپ کے اکاؤنٹ کی قدر کی عدم استحکام (اوپر اور نیچے) کو کم کرتا ہے.

بعض سرمایہ کاروں کو ریٹائرمنٹ میں آمدنی کے ذرائع کے طور پر قرض فنڈز خریدتے ہیں. باہمی فنڈ یا ای ٹی پی سرمایہ کاروں کو بانڈ ہولڈنگز پر حاصل کردہ دلچسپی کے ساتھ گزر جائے گا. قرض فنڈز عام طور پر سہ ماہی منافع بخش ادا کرتا ہے، جس میں دلچسپی کی ادائیگی بھی شامل ہے. قرض فنڈ سرمایہ کاروں کو بنیادی قرض کی سیکیورٹیز کی قیمتوں میں بھی کامیابی حاصل ہوتی ہے.

قرض فنڈز کیسے خریدیں

آپ انفرادی پابند سرمایہ کاری کے مشیر، سٹاک بروکرز، یا براہ راست اپنے آن لائن اکاؤنٹ کے ساتھ کسی نہ کسی لوڈ میں باہمی فنڈ کمپنی کے ذریعہ ویرارڈ یا فریادیت یا اسکوااب یا ٹی ڈی امیرائٹڈ جیسے ڈسکاؤنٹ بروکر کے ذریعے خرید سکتے ہیں.

قرض فنڈز خریدنے کے بارے میں مزید مدد کے لئے، بہترین بانڈ فنڈز کو منتخب کرنے کے بارے میں ہمارے مضمون کو دیکھیں.

ڈس کلیمر: اس سائٹ پر معلومات بحث کے مقاصد کے لئے فراہم کی جاتی ہے، اور سرمایہ کاری کے مشورے کے طور پر غلط استعمال نہیں ہونا چاہئے. کسی بھی حالت میں اس کی معلومات کو سیکورٹیز خریدنے یا فروخت کرنے کی سفارش نہیں کرتی ہے.