کیوں "بانڈز میں آپ کی عمر کا مالک" سٹائل سے باہر ہو گیا ہے

طویل مدتی سرمایہ کاری کے ماہرین انگوٹھے کے بہت سے سرمایہ کاری قوانین کی طرف سے رہتے ہیں، لیکن کبھی کبھی ان پرانے قواعد راستے سے چلتے ہیں. انگوٹھے کا ایک ایسا حکمران سرمایہ کاروں کو بتاتا ہے کہ ان کی سرمایہ کاری میں ان کی عمر کے مطابق بانڈ کا فیصد شامل ہونا چاہئے. مثال کے طور پر، اگر آپ 25 سال کی عمر میں ہیں، تو آپ کے پورٹ فولیو کے 25 فیصد بانڈ سے بنا ہونا چاہئے. کیا یہ حکمرانی آج احساس ہے؟ شاید نہیں. چلو ایک نظر ڈالیں کیوں کہ انگوٹھے کے اس سرمایہ کاری کا اصول سٹائل سے باہر گیا ہے.

انگوٹھے کے بانڈ فی صد کا اصول توڑ

اس سے قبل کہ ہم ایک پرانے سرمایہ کاری کے عہد کو روکنے کے لئے شروع کرتے ہیں، ہمیں حکمرانی کے ذریعہ کیا نظر آتے ہیں اور ماضی میں یہ کیوں سمجھا جاتا ہے. جیسا کہ ہم نے مختصر طور پر ذکر کیا ہے، انگوٹھے کے اس اصول کا کہنا ہے کہ آپ کا فیصد آپ کی عمر سے ملنا چاہئے.

اس اصول کے پیچھے خیال آواز ہے. بانڈز اسٹاک کے مقابلے میں زیادہ مستحکم اور کم خطرناک سمجھا جاتا ہے، اور حکمرانی سے پتہ چلتا ہے کہ آپ کے پورٹ فولیو آپ کو عمر کے طور پر زیادہ سے زیادہ بھاری بننا چاہئے اور ریٹائرمنٹ کے قریب ہو جانا چاہئے. یہ بالکل سچ ہے. زیادہ تر معاملات میں، آپ ریٹائرائرمنٹ کے قریب آپ کے پورٹ فولیو میں مزید بانڈ شامل کرنے سے بہتر ہیں. اگر آپ ایک ہدف کی تاریخ کی تاریخی فنڈ میں سرمایہ کاری کرتے ہیں تو، آپ کی سرمایہ کاری اس کے ذہن میں مد نظر رکھتی ہے، اور فنڈز میں آپ کی سرمایہ کاری اسٹاک سے وقت کے ساتھ آہستہ آہستہ بدل جاتی ہے.

اس کے ساتھ ذہن میں، حکمرانی کے ساتھ کیا غلط ہے؟ ٹائمنگ اب کوئی احساس نہیں ہے. ہم ہمیشہ سے کہیں زیادہ رہتے ہیں، اور کم عمر کی سرمایہ کاروں میں بڑھتے ہوئے ایک نوجوان عمر میں کم از کم احساس ہوتا ہے.

ان کے وسط 20 کے دہائی میں کوئی بھی ان کے پورٹ فولیو میں کچھ بانڈ ہونا چاہئے، لیکن اس فیصد ان کی اثاثوں کے ایک چوتھائی سے کہیں زیادہ کم ہونا چاہئے. آپ کے 30s، 40s اور 50s میں وہی سچ ہے.

یہاں تک کہ 50 سال کی عمر میں، زیادہ سے زیادہ لوگ اسے چھوڑنے سے پہلے 15-20 سال سے زیادہ سال کام کرنے کی منصوبہ بندی کرتے ہیں. امریکہ میں موجودہ اوسط ریٹائرمنٹ عمر 63 سال کی عمر ہے، لیکن یہ جگہ اور مالی ضرورت پر مبنی مختلف ہوسکتا ہے.

ریٹائرمنٹ کے لئے ان سرمایہ کاری میں نقد رقم شروع کرنے کی ضرورت سے پہلے ایک دہائی سے زائد عرصے تک، کم از کم 50 فیصد بانڈ میں ہونا چاہئے؟ ایک بار پھر، شاید نہیں.

آپ کو ریٹائرمنٹ کے قریب تک آپ کو کم بانڈز اور زیادہ اسٹاکز ہونا چاہئے

کیونکہ ہم طویل عرصے سے رہ رہے ہیں، آپ کو اب بھی بہت سے بانڈز کے مالک ہونے سے بچنے کے لۓ جب آپ اب بھی نوجوان ہیں اور کام کر رہے ہیں. ریٹائرائرمنٹ سے پہلے ایک دہائی سے کم وقت تک آپ کے پاس جب آپ کے پورٹ فولیو میں بانڈ ڈالنے کے بارے میں زیادہ جارحانہ ہونے کا وقت ہوتا ہے. اس سے پہلے، آپ سرمایہ کاری کی ریٹائٹس پر اپنے آپ کو بڑی لاگت کر سکتے ہیں.

سب سے زیادہ مقبول بانڈ فنڈز میں سے ایک موون کل بانڈ مارکیٹ انڈیکس فنڈ (VBMFX) ہے. اس فنڈ میں اوسط سالانہ کارکردگی گزشتہ دس سال کے دوران 2 فیصد سے 4 فیصد کے ارد گرد ہے. اس اسٹاک نے مترو 500 انڈیکس فنڈ (VFINX) پر توجہ مرکوز کی، اسی مدت میں 9 فیصد سے 14 فی صد واپس آئے. ایک بانڈ بھاری سرمایہ کار ایک ہی وقت افق پر بڑا کھو جائے گا. اسٹاک خطرناک ہیں جبکہ، وہ بانڈز کے مقابلے میں ایک طویل وقت افق پر بہتر کارکردگی کا مظاہرہ کرتے ہیں.

اپنے مقاصد سے نمٹنے کے لئے اپنے اپنے بانڈ اسٹاک مکس بنائیں

جیسا کہ آپ اپنی چھٹیوں اور اس سے باہر تک پہنچتے ہیں، آپ کو اپنے سرمایہ کاری کو نل کرنے سے پہلے آپ کو بہت کم ٹائم لائن ہے. جب تک آپ اپنے سنہری سالوں کے قریب ہوتے ہیں، آپ کو ایک دہائی یا اس سے کوئی مارکیٹ کی خرابی سے بازیاب نہیں ہونا ضروری ہے.

یہ وقت کا وقت ہے جب آپ کو بانڈ میں بھاری سرمایہ کاری کرنا چاہئے.

لیکن آپ کو ریٹائر کرنے کی منصوبہ بندی کرنے سے پہلے ایک نوجوان سرمایہ کار دس سال یا اس سے زیادہ کے طور پر، بانڈز میں بہت زیادہ ڈال کرنے کی کوئی وجہ نہیں ہے. خاص طور پر ان کے 20s، 30s، اور 40s میں چھوٹے سرمایہ کاروں کے لئے، انگوٹھی کا یہ اصول تاریخی کتابوں میں آپ کے موجودہ سرمایہ کاری کے نصاب میں نہیں جانا چاہئے.

ہر ایک کے سرمایہ کاری کے مقاصد مختلف ہیں، اور ہر ایک میں خطرے کی مختلف قسم کی رواداری ہے. میٹھی جگہ کا پتہ لگانا جہاں آپ کے خطرے سے رواداری اور اہداف ملیں گے آپ کو فیصلہ کرنے میں مدد ملتی ہے کہ آپ کے پورٹ فولیو کا فی صد بانڈ مارکیٹ میں ہے. زیادہ تر سرمایہ کاروں کے لئے ابھی تک ایک مکمل وقت کا کام کرنا ہے، یہ نمبر آپ کی عمر سے کہیں زیادہ کم ہو گی.